Die Weizen-Futures schlossen die Handelswoche am Freitag positiv ab, mit Gewinnen in den drei wichtigsten US-Märkten. Die Erholung bot eine gewisse Erleichterung nach einer Woche, die von Abwärtsdruck auf die Juli-Kontrakte geprägt war.
Marktbewegungen am Freitag
In Chicago verzeichneten die Futures für Soft Red Winter (SRW) Weizen Zuwächse zwischen 5 3/4 und 7 3/4 Cent. Trotz dieses Anstiegs am Freitag schloss der Juli-SRW-Kontrakt die Woche 18 3/4 Cent niedriger als am vorherigen Freitag.
Die Futures für Hard Red Winter (HRW) Weizen, gehandelt in Kansas City (KC), verzeichneten ebenfalls Gewinne. Diese Kontrakte waren am Freitag 7 3/4 bis 11 1/4 Cent höher. Ähnlich wie im Chicagoer Markt verzeichnete der Juli-KC-HRW-Kontrakt einen Wochenrückgang von 18 3/4 Cent.
Die Minneapolis Spring Wheat Futures folgten diesem Trend mit Gewinnen von 4 3/4 bis 7 1/4 Cent zum Handelsschluss. Der Juli-Kontrakt für Minneapolis Spring Wheat verzeichnete jedoch den stärksten Wochenverlust unter den drei Märkten und fiel im Laufe der Woche um 25 1/2 Cent.
Verschiebungen bei Spekulantenpositionen
Aktuelle Daten der Commodity Futures Trading Commission (CFTC) deuten auf eine bemerkenswerte Verschiebung der Positionen von Managed Money hin. Bei den Futures und Optionen für Weizen an der Chicago Board of Trade (CBOT) kehrten die Managed-Money-Konten zu einer Netto-Short-Position zurück und halten nun 9.903 Kontrakte. Diese Veränderung wurde durch eine signifikante Bewegung von 20.567 Kontrakten verursacht.
Im Gegensatz dazu bauten spekulative Händler bei den Kansas City Weizen-Futures und -Optionen ihre Netto-Long-Positionen aus. Sie fügten weitere 7.245 Kontrakte hinzu, wodurch ihre Netto-Long-Position auf 37.869 Kontrakte anstieg.
Exportverkäufe und bevorstehende Berichte
Der jüngste USDA-Bericht über Exportverkäufe zeigte, dass die Gesamtverpflichtungen für Weizenverkäufe der alten Ernte 24,94 Millionen Tonnen (MMT) erreichten. Diese Zahl stellt eine Steigerung von 15 % gegenüber dem Vorjahr dar und liegt bei 102 % der ursprünglichen Schätzung des USDA, was eng mit dem durchschnittlichen Verkaufstempo von 103 % übereinstimmt.
Die tatsächlichen Lieferungen von Weizen der alten Ernte beliefen sich auf 22,056 MMT, was 90 % des USDA-Ziels entspricht. Dieses Tempo liegt einen Prozentpunkt hinter dem normalen Lieferrhythmus zurück.
Mit Blick auf die Zukunft erwarten Marktteilnehmer am Dienstag die Veröffentlichung des WASDE-Berichts (World Agricultural Supply and Demand Estimates) für Mai. Eine Umfrage von Bloomberg deutet darauf hin, dass die Lagerbestände an Weizen der alten Ernte um 8 Millionen Bushel (mbu) auf 930 mbu sinken werden.
Der Bericht wird auch neue Erntedaten liefern, wobei die US-Lagerbestände für die kommende Ernte auf 845 mbu geschätzt werden. Die Bandbreite der Prognosen für die Lagerbestände der neuen Ernte reicht von 759 mbu bis 955 mbu.
Bevorstehende Branchenveranstaltungen
Die jährliche Kansas HRW Weizentour findet nächste Woche statt. Diese Veranstaltung ist ein wichtiger Indikator für die erwartete Ernte und Produktion der Hard Red Winter Weizenernte in der Region.
Schlusskurse vom Freitag
Die spezifischen Schlusskurse für wichtige Weizenkontrakte am Freitag, den 26. Mai, waren wie folgt:
- 26. Mai CBOT Weizen: 6,07 1/2 $, plus 5 3/4 Cent
- 26. Juli CBOT Weizen: 6,19 $, plus 6 3/4 Cent
- 26. Mai KCBT Weizen: 6,72 1/2 $, plus 17 3/4 Cent
- 26. Juli KCBT Weizen: 6,75 3/4 $, plus 8 1/2 Cent
- 26. Mai MIAX Weizen: 6,70 3/4 $, plus 5 1/2 Cent
- 26. Juli MIAX Weizen: 6,79 1/2 $, plus 4 3/4 Cent
Die bescheidenen Gewinne im Weizenkomplex am Freitag boten eine kurze Atempause von den früheren Rückgängen der Woche, wobei die Aufmerksamkeit nun auf die bevorstehenden USDA-Berichte und die laufende Erntesaison für entscheidende Einblicke in die Marktdirektion gerichtet ist.
